VCBF-BCF là quỹ mở thường xuyên nhận được sự quan tâm của nhà đầu tư trên Fmarket. Bên cạnh hiệu suất, mỗi điều chỉnh trong danh mục quỹ cũng đặc biệt được nhà đầu tư quan tâm. Hãy cùng Fmarket phân tích danh mục quỹ VCBF-BCF và điểm qua những cổ phiếu đang được quỹ nắm giữ nhé.

Chi tiết danh mục tháng 04 của quỹ VCBF-BCF. Ảnh: Fmarket

Báo cáo danh mục gần nhất của VCBF-BCF cho thấy quỹ không có sự thay đổi quá lớn về cơ cấu nắm giữ, tuy nhiên vẫn xuất hiện một vài động thái điều chỉnh đáng chú ý ở nhóm cổ phiếu trụ cột.

Tâm điểm lần này thuộc về nhóm Ngân hàng khi TCB được gia tăng tỷ trọng mạnh nhất trong top 10 với mức tăng +0.51%. Trong khi đó, CTG và ACB gần như được giữ nguyên tỷ trọng.

Ở chiều ngược lại, MBB và VPB ghi nhận mức giảm nhẹ lần lượt -0.26% và -0.14%. Dù vậy, đây chủ yếu vẫn mang tính cân đối lại danh mục, dường như quỹ vẫn duy trì quan điểm tích cực với ngành tài chính nhưng có thực hiện phân bổ vốn theo hướng chọn lọc hơn.

Một điểm đáng chú ý khác là động thái tăng thêm tỷ trọng tại FPT (+0.39%). Điều này cho thấy quỹ vẫn đánh giá cao tiềm năng tăng trưởng dài hạn của nhóm công nghệ, đặc biệt trong bối cảnh nhu cầu chuyển đổi số và AI tiếp tục mở rộng. Lý giải về mã cổ phiếu này, ông Phạm Lê Duy Nhân - Giám đốc Quản lý Danh mục Đầu tư tại Công ty Quản lý Quỹ Vietcombank (VCBF) cho biết, dù ngành công nghệ toàn cầu đang đối mặt với bất ổn kinh tế, địa chính trị và những tác động chưa định hình rõ của AI, FPT vẫn duy trì tốc độ tăng trưởng vượt trội so với nhiều doanh nghiệp công nghệ lớn tại Ấn Độ, đặc biệt ở mảng xuất khẩu phần mềm. Với P/E dự phóng khoảng 12 lần, bảng cân đối tiền mặt lành mạnh và nền tảng quản trị tốt, VCBF vẫn xem FPT là khoản đầu tư dài hạn chất lượng cao trong danh mục.

Với nhóm tiêu dùng – bán lẻ, MSN được nâng thêm +0.34%, trong khi MWG gần như đi ngang với mức điều chỉnh rất nhỏ (-0.04%). Điều này phản ánh góc nhìn tương đối tích cực của quỹ đối với triển vọng phục hồi sức mua trong nước.