Khi đầu tư quỹ mở, nhà đầu tư có thể mua chứng chỉ quỹ (CCQ) nhiều lần, ở những thời điểm và mức giá khác nhau. Khi cần bán một phần số CCQ đang sở hữu, vấn đề đặt ra là: phần CCQ nào được xác định là đã bán trước?

FIFO (First In, First Out) là một nguyên tắc được sử dụng để xác định thứ tự này. Theo đó, phần chứng chỉ quỹ được mua trước sẽ được xác định là bán trước. Hiểu đúng FIFO giúp nhà đầu tư theo dõi lịch sử giao dịch, xác định phần CCQ được bán và chủ động hơn khi ước tính các khoản phí liên quan đến giao dịch bán.

FIFO là gì?

FIFO là viết tắt của First In, First Out, có nghĩa là “vào trước, ra trước”.

Trong trường hợp áp dụng nguyên tắc FIFO, khi nhà đầu tư mua cùng một quỹ nhiều lần rồi bán một phần số CCQ đang sở hữu, phần CCQ được mua ở thời điểm sớm hơn sẽ được xác định là bán trước.

FIFO hoạt động như thế nào khi bán chứng chỉ quỹ?

Để hiểu FIFO, có thể hình dung mỗi lần mua CCQ là một phần riêng trong lịch sử giao dịch của nhà đầu tư.

Giả sử nhà đầu tư có lịch sử mua như sau: